税务研究 1997年 第7期
涉外税收
税制改革与国际资本流动
上一篇从80年代开始到90年代初，以美国为主的发达国家税制改革浪潮波及全球，而恰恰在这10年中，国际资本也向发达国家倾斜，80年代后半期表现更明显。国际资本的这种流向的变化与税制的变化是偶合？还是必然？本文试从二者之间的关系中探求我国税制改革的方向。
一、80年代税制改革与外国直接投资流向的变化
80年代美国率先进行的两次较大规模的税制改革，让人至今记忆犹新。像美国这样一个综合国力最强的国家其税制改革在国际上的影响是显而易见的。
美国的两次税改主要是针对所得税进行的。第一次是在1981年，美国出台的《经济恢复税收法案》中主要税改措施是针对公司所得税的，主要内容：1、加速折旧。2、实行投资税收抵免。税改的结果是：经济上投资增加了，但财政上赤字扩大了，美国从一个净债权国变成净债务国。为改变这种局面，1986年美国又进行了第二次大规模的税改，步子比第一次迈得更大，里根称之为“美国二次革命”。1986年税改从某种意义上而言是对“1981年税改”的修正，这一点从其改革的政策目标和基本措施上就能体现出来。政策目标是“公平、简化和经济增长”。主要措施是“降低税率、扩大税基”。税改之后，美国个人所得税的边际税率从50%降为28%，公司所得税边际税率从40%降为34%。与此同时压缩税收优惠、扩大税基。从此美国从一个高税国变成了低税国，这一变化在国际上影响颇大，特别是“降低税率、扩大税基”成为80年代税改的国际标准。美国力图通过税改提高国际竞争力，“重振经济大国雄风”。